Moin aus Hamburg. –

Willkommen beim Heibel-Ticker Podcast. Schön, dass Sie dabei sind. –

Erfahrene Zuhörer, die das Intro schon kennen, können rund dreißig Sekunden vorspringen. –

Für alle anderen – hier gibt’s für Privatanleger jede Woche den Überblick über die wichtigsten Themen unserer Heibel-Ticker-Ausgabe. Mit fundierten Marktanalysen und Börseneinschätzungen. –

Gelesen von einer K-I-generierten Stimme, die wir Schritt für Schritt optimieren, damit sie natürlicher klingt. –

Da die Erstellung der Wochenausgabe freitags oft mehr als zehn Stunden dauert und meist bis in den Abend reicht, spare ich mir das anschließende Vorlesen. –

So bleibt mehr Zeit für die Recherche und die inhaltliche Arbeit. –

Und jetzt geht’s direkt in die aktuelle Ausgabe. –

– eins. Info-Kicker: Friedensverhandlungen im Nahen Osten schreiten voran –

Liebe Börsenfreunde, –

 Heibel-Ticker Wunschanalyse –

Sie, liebe Heibel-Ticker-Mitglieder, schlagen bis Montagabend Titel vor, die ich in die Auswahlliste übernehmen soll. –

Die fünf Titel, die am häufigsten vorgeschlagen wurden, schaffen es in die Abstimmung. –

Am Dienstag schicke ich die Vorschlagsliste an alle Heibel-Ticker Plus-Mitglieder, und Sie können bis Dienstagabend bereits in der E-Mail Ihren Wunschkandidaten anklicken. –

Die Aktie mit den meisten Stimmen wird dann von mir analysiert und im folgenden Heibel-Ticker vorgestellt. –

Mein Ziel ist es, Ihren aktuellen Wunsch zeitnah zu erfüllen. – Interaktiver geht es nicht, oder? –

Die Vorschlagsliste umfasst eintausendvierhundertdrei Titel: –

Ich habe den Euro-Stoxx sechshundert, den Ess-Pi fünfhundert sowie den Nikkei zweihundertfünfundzwanzig in die Auswahlliste aufgenommen. –

Ich denke, damit haben wir einen großen Teich, in dem wir angeln können. –

Durch die Beschränkung auf diese großen Indizes vermeiden wir es auch, von irgendwelchen Pfennigaktien und Aktienpuschern manipuliert zu werden. –

Denn im Heibel-Ticker wollen wir letztlich nur Titel, die Sie kaufen und verkaufen können, ohne den Kurs damit nennenswert zu bewegen. –

Alle Heibel-Ticker Plus-Mitglieder dürfen Aktien vorschlagen und anschließend abstimmen. –

Die Analyse wird im Heibel-Ticker für alle Leser verfügbar sein. –

Über diesen Link können Sie ab sofort Ihre Vorschläge eingeben. – Bitte jeder nur ein Kreuz. –

H-T-T-P-S Doppelpunkt Schrägstrich Schrägstrich www Punkt heibel minus ticker Punkt d e Schrägstrich member Schrägstrich wunschanalyse –

 Ende Heibel-Ticker Wunschanalyse –

Es sieht nach einem Friedensschluss im Iran aus. –

In Kapitel zwei zeige ich, welche Aktien davon am stärksten profitieren und welche bereits im Vorfeld profitiert haben. –

Ein niedriger Ölpreis nimmt Druck aus dem Inflationskessel – doch was ist davon bereits eingepreist? –

Immerhin erklommen einige Ju-Es-Indizes diese Woche bereits neue Allzeithochs. –

Unsere heutige Sentiment-Analyse ist mit Vorsicht zu genießen: –

Die meisten wussten zum Zeitpunkt ihrer Stimmabgabe noch nichts von den jüngsten Entwicklungen im Iran. –

Dennoch lassen sich aus der grundlegenden Stimmung einige Schlüsse ableiten, wie Sie in Kapitel drei lesen werden. –

Heute habe ich mal einen kleinen Rundumschlag über unser Heibel-Ticker-Portfolio gemacht. –

Zu vielen Positionen gibt es regelmäßig kleinere Entwicklungen und Meldungen, die ein separates Update jedoch nicht wert sind. –

Dennoch geben auch die kleineren Meldungen in ihrer Vielzahl einen wichtigen Einblick in die jeweiligen Unternehmensentwicklungen. –

Kapitel vier handelt heute also von unseren Portfolio-Werten. –

Diese Woche gab es nur ein Update: –

Wir haben eine erfolgreiche Optionsschein-Spekulation geschlossen. –

Die Details lesen Sie in Kapitel fünf. –

In den vergangenen Wochen haben sich einige Leserfragen angesammelt, die ich diese Woche beantwortet habe. –

Meine Antworten zu insgesamt neun Leserfragen zu den folgenden Aktien können Sie in Kapitel sechs nachlesen: –

High-Flyer Marvell, Ciena und Lumentum, Kapitalerhöhung bei Mutares, zwischenzeitlicher Ausverkauf bei Chip-Maschinenherstellern K-L-A Tencor, Vertiv und Teradyne. –

Außerdem gehe ich auf Details im Optionsscheinhandel ein und schaue mir einen Dividendentitel näher an. –

Consors hat wohl derzeit Probleme mit der Dividendenabrechnung, sodass es zu Verzögerungen kommt. –

Sie wissen, dass ich mich mit der K-I auseinandersetze. –

Diese Woche habe ich mir mal den E-U A-I-Act angeschaut und auf Sinn und Zweck untersucht. –

Ein paar Anmerkungen dazu habe ich in Kapitel sieben zusammengefasst. –

Natürlich gibt es wie immer eine tabellarische Übersicht über unser Heibel-Ticker-Portfolio in Kapitel acht. –

Nun wünsche ich eine anregende Lektüre. –

take share, Ihr Börsenschreibel –

Stephan Heibel –

Chefredakteur und Herausgeber des Heibel-Ticker Börsenbriefs –

– zwei. So tickt die Börse: Lösung im Iran-Krieg greifbar, Aktienmärkte springen an –

„Zurück auf Los“ nennt man das bei Monopoly. –

Da habe ich heute recherchiert, dass der Ölpreis bei einer Öffnung der Straße von Hormus in Richtung achtzig Ju-Es-Dollar pro Fass Nordseeöl fallen würde –

und einen Social-Kommentar später bricht der Ölpreis von achtundneunzig auf achtundachtzig Ju-Es-Dollar pro Fass ein. –

Das amerikanische W-T-I steht aktuell sogar bei vierundachtzig Ju-Es-Dollar pro Fass. –

Alle Sorgen über Ölknappheit, gestrichene Flüge und rationiertes Benzin sind verflogen. –

Seit siebenundzwanzig Jahren schreibe ich einen wöchentlichen Börsenbrief, und ich habe von Anfang an darauf geachtet, Ihnen nur das Nötigste zu schreiben –

damit Sie sich in kurzer Zeit ein Bild über die Finanzmärkte machen und sich anschließend um andere Dinge kümmern können. –

Schweren Herzens habe ich daher die zwei Seiten, die ich bereits geschrieben habe, gelöscht. –

Fangen wir also nochmals neu an. –

Die Verhandlungen in Pakistan vom vergangenen Wochenende wurden zunächst als „gescheitert“ dargestellt. –

Nachrichtenmagazine sprachen von einem Sieg des Irans. –

Als Donald Trump dann auch noch verkündete, er werde die Straße von Hormus sperren, war die Häme groß –

dass sie doch bereits durch den Iran gesperrt worden sei. –

Am Montag öffneten die Aktienmärkte mit einem dicken Minus, Weltuntergangsszenarien machten die Runde. –

Seither kletterten die Börsen kontinuierlich nach oben – ohne dass es handfeste Gründe dafür gab. –

Erst heute um fünfzehn Uhr erfuhren wir, dass der Iran mit Hilfe der Ju-Es-A die Straße von Hormus von Minen befreien werde und die bedingungslose Durchfahrt ermögliche. –

Ich bin gespannt, ob sich die Nachrichtenmagazine für ihre publizierte Fehleinschätzung entschuldigen werden. –

Für mich war die Fehleinschätzung bereits heute um vierzehn Uhr zehn ausreichend von den Aktienmärkten korrigiert –

und so verkaufte ich unseren Call-Optionsschein auf den Dow Jones mit plus fünfzehn Prozent …

nur eine Stunde später wären es plus zwanzig Prozent gewesen. –

Naja – es ist noch niemand an Gewinnmitnahmen verarmt. –

Erst hü, dann hott: –

Bis heute Vormittag gingen Anleger davon aus, dass die E-Z-B den Leitzins schon bald erhöhen muss, um gegen den erneuten Inflationsdruck durch die hohen Energiekosten anzugehen. –

Für die Ju-Es-A hielt man die gewünschten Zinssenkungen – die durch den nächsten Fed-Chef Kevin Warsh umgesetzt werden sollen – für nicht durchführbar. –

Seit heute Nachmittag hingegen wird wieder diskutiert, ob es eine oder zwei Zinssenkungen in den Ju-Es-A geben wird –

und für die E-Z-B diskutiert man die Notwendigkeit einer Zinsanhebung. –

Es roch nach Weltuntergang …

denn der Iran-Krieg führte zu zurückhaltendem Verhalten der Konsumenten sowie Unternehmen. –

Eine abwartende Haltung – allein aus Vorsicht vor der ungewissen Zukunft – bremst das Wirtschaftswachstum. –

Rufe nach Zinssenkungen wurden laut, um die Konjunktur anzukurbeln. –

Doch das geht nicht, wenn gleichzeitig der Inflationsdruck ansteigt. –

Notenbankchefs waren in diesem Dilemma gefangen. – Vor einer Woche hatte ich mich an die Wunschanalyse von S-A-P gesetzt –

und Sie davon zu überzeugen versucht, dass Software nicht so ohne Weiteres von einer K-I ersetzt werden kann …

insbesondere, weil Software in ein Unternehmensnetz eingebunden ist, das ebenfalls einen Wert darstellt. –

Während in K-I-Foren diskutiert wurde, wann – nicht ob – S-A-P-Software irgendwann wertlos sein wird, stellte ich mich also auf die Gegenseite –

und bezeichnete die S-A-P-Aktie als zu günstig, den Ausverkauf für übertrieben. –

Nun – diese Woche steht die Aktie an der Spitze des Dax mit plus dreizehn Prozent. –

Die gesamte Softwarebranche wurde diese Woche wiederentdeckt. –

Insbesondere die vollmundigen Ankündigungen von Anthropic waren in den vergangenen Wochen und Monaten die Ursache für den gnadenlosen Ausverkauf. –

Am Beispiel der I-T-Sicherheit zeigte sich, dass Anthropics K-I zwar sehr gut im Analysieren –

mit der Umsetzung von Lösungen jedoch überfordert ist. –

Die I-T-Sicherheitslücken müssen durch CrowdStrike – plus dreizehn Prozent – und Palo Alto – plus acht Prozent – geschlossen werden …

weil es eben doch mit dem „Coding“ allein nicht getan ist. –

Es war so etwas wie ein Aha-Effekt, der Anlegern zeigte, dass die Softwarebranche eben doch nicht über Nacht verschwinden wird. –

Werden alle Software-Unternehmen benötigt? – Nein. –

Es wird sicherlich einige geben, die von der K-I überrollt werden. –

Wie in meiner S-A-P-Wunschanalyse gezeigt, müssen wir darauf achten, ob reiner Code verkauft wird –

oder ein Netzwerk, Ökosystem oder Ähnliches daran hängt. –

So waren die zuvor beliebten K-I-Hardwareanbieter – mit Ausnahme von Nvidia – diese Woche weniger gefragt. –

Taiwan Semi veröffentlichte am Mittwoch herausragende Zahlen –

doch nicht herausragend genug, um gegen diesen Trend anzukommen. –

Unternehmen, die eine effizientere Nutzung der knappen Ressourcen im K-I-Universum entwickeln, waren gefragt. –

Nicht aber Micron, SanDisk und Samsung. –

Doch auch das änderte sich heute Nachmittag: –

Mit der Aussicht auf einen günstigeren Ölpreis nimmt der Inflationsdruck ab –

und sinkende Zinsen sind wieder möglich. –

Wichtiger als günstige Energiekosten sind für die Anbieter von K-I-Rechenzentren günstige Finanzierungskosten –

also ein niedriges Zinsumfeld. –

Und genau das ist nun wieder möglich …

sodass Oracle – plus neunundzwanzig Prozent – in die Höhe schoss. –

Dell – plus sechs Prozent – finanziert deutlich weniger, sondern bezahlt aus dem eigenen Cashflow –

profitiert daher nicht ganz so stark. –

Aber das Unternehmen, das aus dem Nichts heraus K-I-Rechenzentren anbietet – CoreWeave – plus dreißig Prozent – hält Schritt mit Oracle. –

Übrigens klettern heute auch die Aktien aus unserem Heibel-Ticker-Dividendenportfolio kräftig nach oben. –

Hohe Zinsen sind Gift für Dividendenaktien –

da Anleger eine vergleichbare Verzinsung ohne Risiko stets einer Dividende mit Kursrisiko vorziehen. –

Diese Woche fielen mir Insiderkäufe bei Sixt ins Auge: –

eine Million Euro steckten Insider diese Woche in Sixt-Aktien. –

Das ist eine Summe, die ich schon für beachtlich halte. –

Sixt wurde im Corona-Crash von einhundert auf dreißig Euro ausverkauft –

stockte die Flotte frühzeitig auf und profitierte dann von der starken Nachfrage nach Fahrzeugen: –

nicht zur Miete, sondern die Verkaufspreise sprangen an. –

Bis Ende zweitausendeinundzwanzig kletterte die Aktie auf ein Hoch bei einhundertsiebzig Euro. –

Die anschließend wieder sinkenden Gebrauchtwagenpreise und das nachhaltig geänderte Verhalten am Arbeitsmarkt – mehr Heimarbeit – belasteten dann das Geschäft. –

Die Aktie sank bis Mitte zweitausendvierundzwanzig dann unter sechzig Euro. –

Das Unternehmen musste sich neu erfinden –

der Gewinn halbierte sich, während der Umsatz aber weiter wuchs. –

Seither läuft die Aktie seitwärts. –

Das Umsatzwachstum ging auf nur noch fünf bis sieben Prozent zurück –

aber der Gewinn bleibt stabil. –

Mit einem E-V durch E-B-I-T-D-A von nur fünf notiert die Aktie inzwischen auf einem extrem günstigen Bewertungsniveau. –

Vier Komma acht Prozent Dividendenrendite sind attraktiv –

und eine anziehende Gewinndynamik verspricht überproportionales Gewinnwachstum. –

Wer ein bis zwei Jahre Geduld mitbringt, kann bei diesem Wert auf eine Kursverdopplung setzen. –

Denn das E-V durch E-B-I-T-D-A durch E-B-I-T-D-A-Growth – also K-G-V durch Gewinnwachstum oder auch P-E-G – liegt bei nur null Komma sechs. –

Für solide Unternehmen halte ich Werte über eins für möglich. –

Schauen wir mal, wie sich die wichtigsten Indizes im Wochenvergleich entwickelten: –

Wochenperformance der wichtigsten Indizes –

Indizes – siebzehnter vierter, zwanzig Uhr einunddreißig – Woche Delta – Summe zwei null zwei sechs Delta –

Dax – vierundzwanzigtausendsiebenhundertzwei – plus drei Komma acht Prozent – plus null Komma neun Prozent –

Ess-Pi fünfhundert – siebentausendeinhunderteinundzwanzig – plus vier Komma fünf Prozent – plus vier Komma null Prozent –

Nikkei – achtundfünfzigtausendvierhundertsechsundsiebzig – plus zwei Komma sieben Prozent – plus sechzehn Komma zwei Prozent –

Shanghai A – viertausendsiebenhundertneunundzwanzig – plus zwei Komma null Prozent – plus zwei Komma eins Prozent –

Ju-Es-Dollar pro Euro – eins Komma achtzehn – plus null Komma sechs Prozent – plus null Komma vier Prozent –

Euro pro Yen – einhundertsechsundachtzig Komma siebenundfünfzig – minus null Komma eins Prozent – plus eins Komma sechs Prozent –

Zehnjahres-Ju-Es-Anleihe – vier Komma vierundzwanzig Prozent – minus null Komma null sieben – plus null Komma null acht –

Umlaufrendite Deutschland – zwei Komma neunundneunzig Prozent – minus null Komma null eins – plus null Komma einundzwanzig –

Feinunze Gold – viertausendachthundertdreiundsechzig Ju-Es-Dollar – plus zwei Komma vier Prozent – plus zwölf Komma sechs Prozent –

Fass Brent Öl – neunzig Komma neunundsiebzig Ju-Es-Dollar – minus drei Komma acht Prozent – plus neunundvierzig Komma zwei Prozent –

Kupfer – dreizehntausendzweihunderteinundsiebzig Ju-Es-Dollar – plus vier Komma sechs Prozent – plus sechs Komma acht Prozent –

Baltic Dry Shipping – zweitausendfünfhundertdreiundzwanzig Ju-Es-Dollar – plus sechzehn Komma acht Prozent – plus vierunddreißig Komma vier Prozent –

Bitcoin – siebenundsiebzigtausendzweihundertvierundvierzig Ju-Es-Dollar – plus fünf Komma drei Prozent – minus zwölf Komma null Prozent –

D-Trump –

Ich werde ja von dem einen oder anderen immer wieder mal als Trump-Versteher – manchmal sogar als Trump-Befürworter – bezeichnet. –

Nun laufe ich Gefahr, den Stempel aufgedrückt zu bekommen, ich hätte Krieg als Mittel zur Zielerreichung gutgeheißen. –

Das ist nicht der Fall. –

Es ist nun einmal mein Job, die Situation so realistisch wie möglich einzuschätzen. –

Und gleichzeitig unterscheidet erfolgreiche von erfolglosen Anlegern, dass man in der Lage sein muss, gegen den Strom zu schwimmen. –

Ich bin also immer auf der Suche nach einer anderen Sichtweise als der, die gerade in den Medien dominiert. –

Und dabei stoße ich leider sehr häufig auf fragwürdige Sichtweisen. –

Manchmal können wir diese zu unserem Vorteil nutzen – wie diese Woche diejenigen, die zum Beispiel auf S-A-P gesetzt haben. –

Dennoch verurteile ich den Iran-Krieg aufs Schärfste. –

Wir Menschen haben über Jahrtausende gelernt, dass Kriege immer unschuldige Opfer mit sich bringen –

und so war es auch dieses Mal. –

Es fehlt allerdings eine Alternative. –

Siebenundvierzig Jahre tanzte uns der Iran auf der Nase herum. –

Jahrzehnte lebten Israelis als Fremdkörper in einer anderen Kultur. –

Trump-Befürworter sagen, irgendwann müsse man Drohungen auch mal wahr machen – sonst wirken sie nicht. –

Ich möchte jedoch daran erinnern, dass wir die Sowjetunion durch Verhandlungen in die Knie zwangen. –

Die Ju-Es-A und Deutschland sorgten Hand in Hand dafür, dass die wirtschaftliche Notlage der Sowjetunion so groß wurde, dass das System kollabierte. –

Wirtschaftliche Verflechtungen – sogar Geldgeschenke an die D-D-R – aber stets unter strengen Bedingungen – erhöhten sukzessive die Abhängigkeit des Ostens vom Westen. –

Mit dem Fall der Mauer wurden alle Russen nun als Freund deklariert. –

Im Falle Chinas sah man selbst kleinste Zugeständnisse als Weg in die richtige Richtung an –

und übersah über Jahrzehnte großzügig den Patentklau, den Markenklau, die wettbewerbswidrige Förderung der chinesischen Industrie und vieles mehr. –

Überraschenderweise kam die Politik zu der Schlussfolgerung, dass wirtschaftliche Sanktionen kein geeignetes Mittel seien, um andere Gesellschaftssysteme in die westliche Wertewelt zu holen. –

Schnell wurde das Beispiel der Sowjetunion als historischer Glücksfall bezeichnet, der sich nicht wiederholen ließe. –

Und so agierte man fortan frei von jeder Moral mit jedem gesellschaftlichen System der Erde. –

Das geht sogar so weit, dass man inzwischen China dafür bewundert, wenn sie sich nicht in den Iran-Krieg einmischen. –

Mit halbherzig umgesetzten Sanktionen finanziert der Westen seit Jahren Gesellschaftssysteme, die nicht unseren Werten entsprechen. –

Ich will es nicht zu lang machen: –

Wenn ich mir einen Weg wünschen dürfte, würde ich mir einen Ju-Es-Präsidenten wünschen, der gemeinsam mit Europa eine florierende westliche Wirtschaft aufbaut –

um sodann Sanktionen konsequenter durchsetzen zu können. –

Unsere Demokratie gepaart mit der Marktwirtschaft sind die besten Gesellschaftsmodelle, die wir derzeit kennen. –

Ohne unsere Unterstützung können uns weder China noch Russland das Wasser reichen. –

Doch die engere Zusammenarbeit zwischen Europa und den Ju-Es-A scheiterte zunächst an T-T-I-P –

für das kein gemeinsamer Nenner gefunden werden konnte – Grenzen der Demokratie? –

und dann an einem Ju-Es-Präsidenten Donald Trump, mit dem man nicht gemeinsame Sache machen kann, ohne aufs Kreuz gelegt zu werden – siehe Meloni. –

Also ja: –

Ich sehe die deutsche Abhängigkeit von der ach so großen Nachfrage aus China als eines der Kernprobleme der heutigen Zeit. –

Ich hoffe, die Einblicke heute waren hilfreich für Sie. –

Mehr Details finden Sie wie immer auf heibel-ticker Punkt d e. –

Wenn Sie Fragen oder Anmerkungen haben, freue ich mich über Ihre Nachricht. –

Und nächste Woche gibt’s die nächste Folge – bis dahin. –